Was ist NQ im Trading: Konzept, Einsatz und Risiken

Im Handel ist NQ das Tickersymbol für den E-mini Nasdaq-100-Futures-Kontrakt, der an der Börse der CME Group notiert ist. Es handelt sich um einen gehebelten Terminkontrakt, der den Nasdaq-100 abbildet, den Index von rund 100 der größten Nicht-Finanzunternehmen an der Nasdaq, und wird von großen Technologieunternehmen dominiert.

Bildungshinweis: Dieser Artikel dient ausschließlich Bildungszwecken und stellt keine Finanz-, Anlage-, Rechts- oder Steuerberatung dar. Finelo empfiehlt kein Wertpapier, keine Strategie, Plattform oder Transaktion. Anlagen und Handel sind mit Risiken bis hin zum möglichen Verlust des eingesetzten Kapitals verbunden. Prüfen Sie Regeln, Gebühren, Produktbedingungen und Eignung anhand offizieller Quellen oder mit einer qualifizierten Fachperson.

Jeder NQ-Kontrakt ist etwa 20 US-Dollar pro Indexpunkt wert, und die Preise bewegen sich in Mindestschritten von 0,25 Punkten im Wert von jeweils 5 US-Dollar. Der Handel erfolgt fast 24 Stunden am Tag von Sonntagabend bis Freitagnachmittag (ET), und für kleinere Positionsgrößen gibt es eine Version mit einem Zehntel, den Micro E-mini (Tickersymbol MNQ). Daytrader bevorzugen NQ wegen seiner Liquidität und seinen großen Intraday-Spannungsbereichen, und genau das macht es auch riskant: Bei 20 Dollar pro Punkt können sich Hunderte von Dollar pro Kontrakt innerhalb von Minuten in beide Richtungen bewegen.

Auf dieser Seite wird erklärt, was NQ ist, was seine Spezifikationen in einfachen Dollar bedeuten und wie es sich von MNQ, QQQ und NAS100 unterscheidet, und zwar eher als Aufklärung als als Empfehlung zum Handel. Die meisten Anfänger sollten Index-Futures lange studieren und simulieren, bevor sie sich ihnen nähern.

NQ ist ein professionelles Instrument mit einem anfängerfreundlichen Ticker.

Erstens der Index: Was ist der Nasdaq-100?

NQ macht erst dann Sinn, wenn Sie wissen, was es verfolgt. Der Nasdaq-100 ist ein Aktienindex von etwa 100 der größten nichtfinanziellen Unternehmen, die an der Nasdaq-Börse notiert sind. Die Gewichtung erfolgt so, dass sich die größten Unternehmen am stärksten bewegen, wobei Obergrenzen begrenzen, wie weit die größten Unternehmen dominieren können. Da Banken und Versicherer bewusst ausgeschlossen sind, ist der Index stark auf Technologie und Wachstum ausgerichtet.

NQ ist ein Terminkontrakt auf diesen Index: eine börsengehandelte Vereinbarung, deren Wert mit dem Nasdaq-100 steigt und fällt und die in bar statt in Aktien abgerechnet wird.

Wenn Futures für Sie neu sind, behandelt der Leitfaden Futures vs. Optionen die Grundlagen. Die einzige Idee, die hier zählt, ist, dass Futures auf Marge gehandelt werden, sodass eine kleine Einzahlung eine viel größere Position kontrolliert. Dieser Einfluss prägt alles andere an NQ.

NQ-Vertragsspezifikationen auf einen Blick

Alle unten aufgeführten Zahlen werden von CME und mehreren Broker- und Bildungsquellen bestätigt. Vergleichen Sie sie jedoch jeweils mit den offiziellen Vertragsspezifikationen der CME Group, bevor Sie sich darauf verlassen, da sich Spezifikationen und Margen ändern.

Der Nominalwert ist der Multiplikator multipliziert mit dem Indexniveau. Bei einem Indexstand von 20.000 stellt ein NQ-Kontrakt beispielsweise ein fiktives Indexrisiko von 400.000 US-Dollar vor Marge dar. Die Einschusszahlung macht einen kleinen Bruchteil davon aus, und diese Lücke zwischen Einzahlung und Risiko ist der Hebel, der NQ gleichzeitig mächtig und gefährlich macht.

Was für ein Umzug sich lohnt

Die Spezifikationen werden lebendig, wenn man sie in Dollar umwandelt, und zwar in beide Richtungen:

• 1 Punkt = 20 $ pro Vertrag, gewonnen oder verloren.
• Eine 50-Punkte-Bewegung, routinemäßiger Intraday-Bereich für NQ, = 1.000 $ pro Kontrakt, gewonnen oder verloren. - Ein 100-Punkte-Tag = 2.000 $ pro gewonnenem oder verlorenem Vertrag.

Teilen Sie beim Mikrokontrakt (MNQ) jede Zahl durch zehn: Die gleiche 50-Punkte-Bewegung beträgt etwa 100 US-Dollar. Beachten Sie, dass in jeder Zeile „gewonnen oder verloren“ steht. Die Verlustseite ist genauso groß wie die Gewinnseite, die die Leute zuerst anzieht.

Der Hebel hat keine Richtungspräferenz.

Die Verinnerlichung dieser Arithmetik ist das Wichtigste, was Sie tun müssen, bevor Sie mit NQ handeln, selbst in einem Simulator: Eine Position, die bei einer normalen Bewegung 1.000 $ verdienen kann, kann genauso schnell 1.000 $ verlieren.

NQ vs. MNQ: die Mikroversion

MNQ, der Micro E-mini Nasdaq-100, ist der gleiche Markt, nur ein Zehntel so groß. Bis auf den Multiplikator ist alles strukturell identisch.

Beide Verträge verfolgen denselben Index mit denselben Stunden und vierteljährlichen Abläufen. Der einzige Unterschied besteht in der Einheitsgröße. Es gibt Mikros, damit Händler ihre Positionen präzise bestimmen und mit kleineren Dollarschwankungen lernen können. Aber Vorsicht: Kleiner ist nicht gleich sicher. MNQ ist immer noch gehebelt, immer noch schnell und immer noch in der Lage, im Vergleich zu einem kleinen Konto große Verluste zu erleiden. Für einen Lernenden ist es am besten, es als Größenkonzept zu behandeln, das man nach dem Papierhandel versteht, und nicht stattdessen.

NQ vs. QQQ vs. NAS100: drei Namen, drei verschiedene Dinge

Handelsinhalte vermischen diese drei ständig, hier ist also die Entwirrung:

• NQ ist ein Futures-Kontrakt auf den Nasdaq-100: gehebelt, fast 24 Stunden lang, vierteljährlich verfallend, gehandelt auf einem Futures-Konto.

• QQQ ist ein ETF (Exchange Traded Fund), der die Nasdaq-100-Aktien hält: gekauft wie eine Aktie auf einem regulären Brokerage-Konto, ohne Ablaufdatum, ohne eingebaute Hebelwirkung, gehandelt während der Börsenzeiten und längerer Sitzungen.

• NAS100 (auch bekannt als US100 oder USTEC) ist die Bezeichnung, die viele CFD-Broker für ein Nasdaq-100-Produkt verwenden: ein vom Broker festgelegtes Derivat, das außerbörslich angeboten wird und außerhalb der USA üblich ist und denselben Index, aber nicht den CME-Futures-Kontrakt nachbildet.

Gleicher Index in der Mitte, drei sehr unterschiedliche Deckblätter. NQ- und NAS100-Diagramme sind nahezu identisch, weshalb Prop-Firmen- und Social-Media-Inhalte sie als austauschbar behandeln, aber die dahinter stehenden Instrumente, Konten, Kosten und Vorschriften unterscheiden sich. QQQ ist der unverschuldete, langfristig anlegerfreundliche der drei.

Wenn NQ handelt

NQ wird fast rund um die Uhr gehandelt, von Sonntagabend (ca. 18:00 Uhr ET) bis Freitagnachmittag (ca. 17:00 Uhr ET), mit einer kurzen täglichen Wartungspause. In diesen Stunden kann NQ auf Nachrichten, Gewinne und Wirtschaftsmeldungen über Nacht reagieren, während der US-Aktienmarkt geschlossen ist, was einer der Gründe dafür ist, dass Index-Futures vor Tagesanbruch im Finanzfernsehen notiert werden. Während der regulären US-Zeiten (9:30 bis 16:00 Uhr ET) ist die Liquidität am höchsten, und sowohl Spreads als auch Volatilität verhalten sich über Nacht unterschiedlich.

Wenn die Dynamik über längere Geschäftszeiten für Sie neu ist, erklärt der vorbörsliche Handelsleitfaden das Konzept auf der Aktienseite.