Finelo ブログ
投資とトレーディングを、一度に1つの記事ずつ学びましょう。実用的なガイド、初心者向けの解説、Fineloチームからの学習ヒントをお届けします。
初心者向け投資アプリ: 機能・手数料・リスクの比較方法
初心者に最適な投資アプリは、シンプルなナビゲーション、アカウントへのアクセス、高度な設定なしで投資を始めるのに役立つコアツールを優先するモバイル証券プラットフォームです。
満期までの利回り: 計算式・例・主なリスク
満期利回り (YTM) は、債券が予定通りすべて支払われ、満期まで保有されると仮定した場合、債券の現在価格、クーポン支払額、額面、満期までの残り時間によって暗示される年率リターンです。分かりやすく言えば、債券が予定通りの支払いスケジュールに従った場合に買い手が年間いくら稼げるかを見積もるものです。
ウォッシュセールルール: ルール・例・税務上の影響
ウォッシュセールルールは、投資家が売却の前後30日以内に実質的に同一の株式または有価証券を購入した場合、その株式または有価証券を売却した直後の損失の控除を防ぐことができる米国の税制です。この場合、通常、損失は現在の売却では認められず、代わりに代替ポジションの基礎に追加されます。
WACC の公式: 加重平均資本コストの計算方法
の WACC式 です WACC = (E ÷ V × Re) + (D ÷ V × Rd × (1 − Tc)) 。これは、各資金源が資本構造にどれだけ貢献しているかによって重み付けされ、企業の株式と負債を合わせた資金調達コストを推定します。
トラッキングエラー: 計算式・例・読み方
トラッキングエラーは、投資のリターンがベンチマークのリターンからどれだけ変動するかを測定します。インデックスファンド、ETF、ベンチマークを意識した戦略を評価するために最もよく使用されます。トラッキングエラーが低い場合は、投資がベンチマークに厳密に従っていることを示唆している可能性があります。トラッキングエラーが高い場合は、そのパスがさらに異なっていることを示唆している可能性があります。重要…
トータルリターン: 計算式・例・年率換算
トータルリターンは、関連コストを差し引いた、価格変動と配当や利息などの現金収入の両方を含む、一定期間にわたる投資の完全な利益または損失です。…
ヒント 債券: 国債のインフレ保護証券の仕組み
TIPS 債券は通常、インフレに応じて元本を調整することで購買力の保護を目的とした米国債のインフレ保護証券を意味します。 TreasuryDirect は、TIPS について次のように説明しています。
3 つのファンドのポートフォリオ: 分散された長期ポートフォリオを構築する簡単な方法
3 ファンド ポートフォリオは、通常、米国株、国際株、債券の 3 つの広範な低コスト ファンドを使用する投資構造です。目標は、「最高の」3 つの投資を選ぶことではありません。それは、明確な役割、管理可能なコスト、反復可能なリバランスプロセスを備えた多様なポートフォリオを作成することです。
最終値: 入力値・評価・例
最終価値は、割引キャッシュ フロー (DCF) モデルにおける明示的な予測期間が終了した後のビジネス、資産、またはプロジェクトの推定価値です。モデルが 5 年間のフリー キャッシュ フローを予測する場合、ターミナル バリューは 6 年目以降のキャッシュ フローの価値を推定します。
目標日ファンド: 配分・コスト・リスク
ターゲット デート ファンドは、将来の年 (多くの場合は退職年) を中心に構築され、時間の経過とともに投資の組み合わせを自動的に変更する投資ファンドです。 Investor.gov によると、 目標日資金 多くの場合、投資信託や ETF であり、退職金や大学の貯蓄などの長期的な目標に向けて設計されています。名前の日付はガイドであり、保証ではありません。「2055…
株式分割: 株数・価格・投資家への影響
A 株式分割 株主の比例所有権自体を変更することなく、存在する株式の数を変更する企業行為です。先渡し分割では、投資家はより低い分割調整後価格でより多くの株式を受け取ります。逆分割では、投資家はより高い分割調整後価格でより少ない株式を受け取ります。
SOFR レート: 概要、どこで確認できるか、コストへの影響
の SOFR率 —担保翌日物融資金利—は、財務省証券によって担保された翌日物借入取引に基づく米国のベンチマーク金利です。変動金利ローン、デリバティブ、その他の金融契約でよく使用されます。重要な点は、SOFR は通常、 そうではない…
