APR vs APY: comprensión de las diferencias clave

Mejor respuesta: La APR muestra el costo anual del préstamo, mientras que la APY muestra el rendimiento anual del dinero mantenido en una cuenta de depósito que devenga intereses.

Para quién es: Prestatarios que comparan un préstamo o tarjeta de crédito y ahorradores que comparan cuentas de depósito.

Siguiente paso recomendado: Compare la APR con la APR al pedir prestado o el APY con el APY al ahorrar, luego revise las tarifas y condiciones detrás de cada tasa.

Tanto APR como APY expresan una tasa anual, pero responden preguntas diferentes. La APR le ayuda a comparar lo que pagará por un préstamo; APY le ayuda a comparar lo que puede ganar con los depósitos. Esta página es para prestatarios que revisan un préstamo o tarjeta de crédito y para ahorradores que eligen una cuenta que devenga intereses. El siguiente paso recomendado es simple: si está pidiendo prestado, compare las APR de ofertas similares; Si está ahorrando, compare los APY de cuentas similares. Luego revise las tarifas, los plazos, las reglas de saldo y las sanciones detrás del porcentaje antes de decidir.

¿Para quién es esta comparación y qué hacer a continuación?

Esta comparación entre APR y APY es para cualquiera que decida entre ofertas de préstamo o cuentas de depósito. Elige el lado que coincida con tu objetivo:

• Préstamo de dinero: compare las APR de préstamos o tarjetas de crédito similares, luego verifique el plazo, las tarifas, los pagos y el monto total que pagará.
• Ahorro de dinero: compare los APY de cuentas de depósito similares y luego verifique los requisitos de saldo, las tarifas, los cambios de tasas y las multas por retiro.

APR y APY no son puntajes intercambiables. Utilice la APR para evaluar los costos de endeudamiento y la APY para evaluar las ganancias de los depósitos.

APR vs APY de un vistazo

La APR es el formato requerido para las tasas de crédito anunciadas según las reglas federales, y la abreviatura "APR" puede usarse para las divulgaciones de tasas porcentuales anuales (Oficina de Protección Financiera del Consumidor). Para préstamos, la APR puede incluir la tasa de interés más los cargos adicionales cobrados por el préstamo (CFPB). APY es una forma estandarizada de revelar los intereses devengados para que los consumidores puedan comparar cuentas de depósito entre bancos (FDIC).

Por tanto, los dos tipos no son rivales que compitan por describir la misma transacción. Son diferentes herramientas de comparación para diferentes aspectos de las finanzas personales.

¿Qué es la TAE?

APR significa tasa de porcentaje anual. Pone el costo del crédito en un formato de porcentaje anual, lo que facilita la comparación de las ofertas de préstamo presentadas sobre la misma base. La CFPB explica que la APR de un préstamo mide su tasa de interés más las tarifas adicionales que se cobran con el préstamo (CFPB). Las normas federales de publicidad también exigen que las tasas de crédito anunciadas se indiquen como una tasa porcentual anual (CFPB).

Para un prestatario, la APR es un punto de partida para comparar opciones como préstamos o tarjetas de crédito. Una APR más baja generalmente parecerá más atractiva que una APR más alta cuando todas las demás partes de las ofertas son realmente iguales. La APR puede incluir intereses y ciertas tarifas de préstamo, pero aún así debes leer la divulgación completa para comprender lo que pagarás. En la práctica, las ofertas pueden diferir de varias maneras, por lo que la comparación también debe considerar:

• ¿Cuánto dura el período de préstamo?
• Si la tasa puede cambiar
• ¿Qué tarifas o cargos se aplican?
• El tamaño y el momento de los pagos requeridos.
• El importe total pagado en virtud del acuerdo.

La APR es más útil cuando se comparan cosas similares. Una tasa asociada a un tipo de crédito puede no contar toda la historia cuando se la coloca junto a un producto con un plazo, estructura de pago o conjunto de condiciones diferentes.

¿Cómo se calcula la TAE?El cálculo exacto depende del producto crediticio y de la información requerida. Para un ejercicio de aprendizaje rápido, puede anualizar una tasa periódica simple multiplicándola por el número de períodos iguales en un año. Por ejemplo, una tasa mensual hipotética del 1% corresponde a una tasa anualizada simple del 12%:

1% × 12 meses = 12%

Esa ilustración no sustituye a la APR divulgada. Las ofertas reales pueden tener reglas y cargos específicos del producto, así que utilice la información oficial del prestamista al comparar el crédito real.

¿Qué es el APY?

APY significa rendimiento porcentual anual. Se utiliza para comparar la tasa de interés obtenida en las cuentas de depósito. La FDIC describe el APY como un método de divulgación común destinado a ayudar a los consumidores a comparar cuentas entre bancos, al tiempo que advierte que el APY no compara las sanciones por retiro anticipado (FDIC).

APY ayuda a comparar la cantidad de interés que una cuenta puede ganar anualmente. Es especialmente útil porque el momento del interés es importante. Cuando los intereses ganados permanecen en una cuenta y luego generan intereses adicionales, el saldo puede crecer mediante la capitalización. Una capitalización más frecuente puede producir un resultado anual diferente al del interés simple, incluso cuando la tasa periódica indicada inicialmente parece similar.

Esto significa que los ahorradores deben comparar el APY con el APY, no el APY con una tasa de interés no ajustada. También deben verificar las condiciones de la cuenta detrás del número anunciado, que incluyen:

• Saldos mínimos
• Cuotas mensuales o de mantenimiento
• Si la tasa puede cambiar
• Restricciones de retiro
• Penalizaciones que APY no captura

¿Cómo se calcula el APY?

Una forma conceptual común es:

APY = (1 + tasa periódica) ^ número de períodos − 1

Supongamos, a modo meramente ilustrativo, que una cuenta tiene una tasa mensual hipotética del 1%. La aplicación de capitalización mensual da:

(1,01 ^ 12) − 1 ≈ 12,68%

El ejemplo muestra por qué un rendimiento anual compuesto puede diferir de una simple anualización de "1% × 12 = 12%". No representa una oferta de cuenta corriente. Para una comparación real, utilice el APY indicado en la divulgación de la institución.