Effet Septembre | Ce que disent réellement les données S&P 500 | Finelo

Septembre a généré le rendement mensuel moyen le plus faible du S&P 500 depuis 1928, mais le résultat n'est pas un signal de trading fiable. Voici comment lire les données de saisonnalité.

L’effet de septembre expliqué : ce que disent réellement les données boursières

L'effet septembre, en contexte

Accord Nvidia–Hugging Face | Ce que signifie l'accord de 12,9 milliards de dollars | Finelo

Nvidia a accepté d'acquérir Hugging Face pour 12,93 milliards de dollars tout en promettant de maintenir la plateforme ouverte. Voici ce que signifient le prix, la portée du développeur et l’engagement de neutralité.

Accord Nvidia–Hugging Face : ce que change l'accord de 12,9 milliards de dollars

Le pari du développeur de 12,9 milliards de dollars de Nvidia

Action Lululemon | Pourquoi les résultats du deuxième trimestre ont fait passer LULU sous 100 $ | Finelo

Les actions de Lululemon sont tombées en dessous de 100 dollars après une baisse des revenus, une baisse des ventes comparables et une baisse des perspectives de la direction. Le rapport propose une leçon pratique sur les douves de marque et les chutes de couteaux.

L'action Lululemon chute aux niveaux de 2018 après son rapport sur les résultats du deuxième trimestre

Leçon sur le couteau qui tombe de Lululemon

Prix ​​du diesel | Ce que signifie le crack spread record | Finelo

Aux États-Unis, le crack spread du diesel, étroitement surveillée, a dépassé 106 dollars le baril, tandis que le diesel au détail s'est approché de son record de 2022. Voici comment les contraintes de raffinage peuvent affecter les coûts de transport et les consommateurs.

Pourquoi les prix du diesel sont proches de niveaux records : le crack spread expliqué

Le goulot d’étranglement du diesel à 106 $

Panne de l'IA | Ce que révèlent les temps d'arrêt ChatGPT, Claude et Grok | Finelo

ChatGPT, Claude et Grok ont subi des pannes qui se chevauchaient le 3 septembre alors que les stocks rebondissaient. Voici ce que l’incident révèle sur la dépendance à l’IA, le risque opérationnel et les réactions du marché.

ChatGPT, Claude et Grok sont tombés ensemble : ce que révèle la panne de l'IA

Trois rivaux de l'IA, une mauvaise matinée

Qu’est-ce que la marge SPAN | concept, usages et risques | Finelo

La marge SPAN est un cadre de marge basé sur le risque au niveau des changes qui calcule les garanties requises pour les contrats à terme et les options en évaluant le risque du portefeuille selon des scénarios de marché prescrits plutôt qu'en utilisant un taux forfaitaire par contrat.

Qu’est-ce que la marge SPAN: concept, usages et risques

Qu’est-ce que la marge SPAN

Qu’est-ce que la marge de portefeuille | usages et risques | Finelo

La marge de portefeuille est une méthode basée sur le risque qui applique une analyse de scénario aux positions éligibles dans un compte sur marge approuvé.

Qu’est-ce que la marge de portefeuille: concept, usages et risques

Qu’est-ce que la marge de portefeuille

Qu’est-ce que NQ en trading | concept, usages et risques | Finelo

En trading, NQ est le symbole boursier du contrat à terme E-mini Nasdaq-100, coté à la bourse du groupe CME. Il s'agit d'un contrat à terme à effet de levier qui suit le Nasdaq-100, l'indice d'environ 100 des plus grandes sociétés non financières du Nasdaq, et il est dominé par des noms technologiques à grande capitalisation.

Qu’est-ce que NQ en trading: concept, usages et risques

Qu’est-ce que NQ en trading

Qu’est-ce que le backtesting | définition, exemples et limites | Finelo

Le backtesting consiste à prendre les règles exactes d'une stratégie de trading, quand entrer, quand sortir, combien de risque, et à les appliquer aux données historiques du marché pour voir comment la stratégie aurait fonctionné.

Qu’est-ce que le backtesting: définition, exemples et limites

Qu’est-ce que le backtesting

Smile de volatilité des options | concept, usages et risques | Finelo

Un sourire de volatilité est le modèle dans lequel la volatilité implicite (IV) comparée au prix d'exercice forme une forme en U: les options profondément dans et hors de la monnaie affichent une IV plus élevée que les contrats à parité.

Smile de volatilité des options: concept, usages et risques

Smile de volatilité des options

Règle de l’uptick | règles, exemples et risques | Finelo

La règle américaine initiale de hausse ne s’applique plus. Le cadre actuel est la règle 201 de la SEC, souvent appelée règle alternative de hausse.

Règle de l’uptick: règles, exemples et risques

Règle de l’uptick

Types de données de marché | concept, usages et risques | Finelo

Les données de marché sont l'ensemble des informations sur les prix, les volumes et les ordres produites par les marchés financiers et que les traders et les analystes utilisent pour prendre des décisions; la réponse rapide la plus utile: les données de marché sont divisées en (1) flux en temps réel pour les prix en direct et la profondeur du carnet d'ordres (niveau 1 et niveau 2), (2) données historiques/de référence pour les backtestings et la recherche, et (3) couches de données alternatives/dérivées qui augmentent ces flux.

Types de données de marché: concept, usages et risques

Types de données de marché

Aide-mémoire sur les types d'ordres de trading | usages et risques | Finelo

Cette page explique rapidement les types de commandes courants, quand les choisir, un tableau de comparaison compact, des exemples pratiques qui montrent les résultats et des règles de décision simples que vous pouvez appliquer ensuite.

Aide-mémoire sur les types d'ordres de trading: concept, usages et risques

Aide-mémoire sur les types d'ordres de trading

Violation trade-through | règles, exemples et risques | Finelo

Une transaction hors cours se produit lorsqu'une exécution est effectuée à un prix inférieur à une cotation protégée affichée par une autre place de marché, sauf exception.

Violation trade-through: règles, exemples et risques

Violation trade-through

Courbe de décroissance thêta | concept, usages et risques | Finelo

Thêta (décroissance du temps) mesure la façon dont le prix d'une option baisse avec le temps; la courbe de décroissance thêta montre que la perte n'est pas stable: les options perdent généralement leur valeur extrinsèque (temporelle) lentement au début, puis plus rapidement à l'approche de l'expiration, et ce comportement détermine si vous achetez, vendez ou couvrez des options.

Courbe de décroissance thêta: concept, usages et risques

Courbe de décroissance thêta

Formule du taux de croissance durable | formule et exemples | Finelo

Le taux de croissance durable (SGR) est une estimation simplifiée de la croissance en régime permanent qui peut être soutenue pendant qu'une entreprise conserve une part constante des bénéfices et entretient des relations financières clés.

Formule du taux de croissance durable: formule, exemples et interprétation

Formule du taux de croissance durable

Trading de divergence SMT | concept, usages et risques | Finelo

Dans le trading, SMT signifie Smart Money Technique, et on parle presque toujours de divergence SMT. Il s'agit d'un concept issu du cadre ICT (Inner Circle Trader) qui décrit un moment précis: deux marchés qui évoluent normalement ensemble cessent de se confirmer.

Trading de divergence SMT: concept, usages et risques

Trading de divergence SMT

Lot standard vs lot irrégulier | différences, usages et limites | Finelo

Un lot rond est l’unité de négociation standard attribuée à un titre NMS. Un lot impair est une commande portant sur un nombre inférieur d’actions que la taille du lot rond de cette action.

Lot standard vs lot irrégulier: différences, usages et limites

Lot standard vs lot irrégulier

Formule de rendement ajusté au risque | formule et exemples | Finelo

Le rendement ajusté au risque mesure le rendement qu'un investissement produit pour le montant du risque pris; plus le ratio est élevé, meilleure est la récompense par unité de risque.

Formule de rendement ajusté au risque: formule, exemples et interprétation

Formule de rendement ajusté au risque

Formule de taux de rendement réel | formule et exemples | Finelo

Le taux de rendement réel vous indique dans quelle mesure un investissement augmente votre pouvoir d’achat après suppression de l’inflation.

Formule de taux de rendement réel: formule, exemples et interprétation

Formule de taux de rendement réel

Formule de l'indice de rentabilité | formule et exemples | Finelo

Exemple (hypothétique) : si les flux de trésorerie futurs actualisés totalisent 120 et que l'investissement initial est de 100, PI = 120 ÷ 100 = 1,20 — environ 20 % de valeur créée par unité investie.

Formule de l'indice de rentabilité: formule, exemples et interprétation

Formule de l'indice de rentabilité

Probabilité de profit dans les options | usages et risques | Finelo

La probabilité de profit (PoP) est la chance qu'une transaction d'options se termine avec un gain net (bénéfice &gt; 0 $).

Probabilité de profit dans les options: concept, usages et risques

Probabilité de profit dans les options

Marché primaire et marché secondaire | différences clés | Finelo

La réponse courte: le marché primaire est le lieu où un émetteur vend de nouveaux titres pour la première fois (par exemple, une introduction en bourse ou une nouvelle émission d'obligations); le marché secondaire est l'endroit où les investisseurs achètent et vendent entre eux les titres existants, offrant ainsi de la liquidité et une découverte continue des prix.

Marché primaire et marché secondaire: différences, usages et limites

Marché primaire et marché secondaire

Aide-mémoire sur l'action des prix | définition et exemples | Finelo

L'action des prix est l'étude des changements de prix, utilisant souvent des hauts et des bas de swing, des supports et des résistances, des ranges et des formations de chandeliers.

Aide-mémoire sur l'action des prix: définition, exemples et limites

Aide-mémoire sur l'action des prix

Formule de rendement du portefeuille | formule et exemples | Finelo

Réponse courte (40 à 60 mots): calculez le rendement du portefeuille en calculant le rendement de chaque titre (variation de prix plus dividendes), en multipliant chacun par sa pondération du portefeuille et en additionnant ces contributions.

Formule de rendement du portefeuille: formule, exemples et interprétation

Formule de rendement du portefeuille

Formule de période de récupération | formule et exemples | Finelo

À qui cela s'adresse-t-il : les propriétaires de petites entreprises, les chefs de projet et les investisseurs qui ont besoin d'un aperçu rapide et axé sur les liquidités pour comparer les projets ou estimer la durée pendant laquelle le capital sera immobilisé.

Formule de période de récupération: formule, exemples et interprétation

Formule de période de récupération

Règle du Pattern Day Trader | règles, exemples et risques | Finelo

La règle du pattern day trader (PDT) s'applique actuellement à certains clients qui négocient quotidiennement des titres sur un compte sur marge.

Règle du Pattern Day Trader: règles, exemples et risques

Règle du Pattern Day Trader

Order block trading | concept, usages et risques | Finelo

Un bloc d'ordres est une zone de prix que les traders marquent à partir de la dernière bougie, indiquant un mouvement fort et impulsif.

Order block trading: concept, usages et risques

Blocs d’ordres

Asymétrie de la volatilité des options | usages et risques | Finelo

Le biais de volatilité est le modèle de volatilité implicite lors des levées et des expirations d'options. Il montre comment le marché évalue à la baisse par rapport au risque à la hausse et affecte les primes d'options et la sélection de stratégie.

Asymétrie de la volatilité des options: concept, usages et risques

Asymétrie de la volatilité des options

Aide-mémoire sur les stratégies d'options | usages et risques | Finelo

Réponse rapide: les stratégies d'options les plus utiles à apprendre en premier sont les options d'achat et de vente longues, les options d'achat couvertes, les options de vente (courtes) garanties en espèces, les options de vente protectrices et les spreads de base (verticaux).

Aide-mémoire sur les stratégies d'options: concept, usages et risques

Aide-mémoire sur les stratégies d'options

Formule de déplacement attendu des options | formule et exemples | Finelo

Un mouvement attendu d’options est une estimation de l’ampleur d’un changement de prix impliqué par les prix actuels des options.

Formule de déplacement attendu des options: formule, exemples et interprétation

Formule de déplacement attendu des options

Valeur notionnelle vs valeur marchande | formule et exemples | Finelo

La valeur notionnelle mesure la taille d'une position ou d'un contrat (le « montant de l'exposition sous-jacente »), tandis que la valeur marchande est le prix actuel auquel vous pourriez acheter ou vendre cette position.

Valeur notionnelle vs valeur marchande: formule, exemples et interprétation

Valeur notionnelle vs valeur marchande

Formule de la valeur actuelle nette | formule et exemples | Finelo

La valeur actuelle nette (VAN) mesure si les flux de trésorerie futurs d’un investissement, actualisés en dollars d’aujourd’hui, dépassent son coût.

Formule de la valeur actuelle nette: formule, exemples et interprétation

Formule de la valeur actuelle nette

Vente à découvert nue | définition, exemples et limites | Finelo

La vente à découvert nue fait généralement référence à la vente d’actions à découvert sans les emprunter ni organiser une localisation valide.

Vente à découvert nue: définition, exemples et limites

Vente à découvert nue

Frais de rachat de fonds communs de placement | frais et règles | Finelo

Les frais de rachat d'un fonds commun de placement sont des frais d'actionnaire que certains fonds s'appliquent lorsque vous vendez (rachetez) des actions; il est destiné à décourager les transactions à court terme et à récupérer les coûts des rachats fréquents Investisseur.gov.

Frais de rachat de fonds communs de placement: frais, règles et exemples

Frais de rachat de fonds communs de placement

Droits d’entrée des fonds communs de placement | frais et règles | Finelo

Les frais de fonds communs de placement sont des frais d’acquisition payés lorsque les actions sont achetées ou, dans certains cas, rachetées; il rémunère généralement un courtier ou un autre intermédiaire Schwab.

Droits d’entrée des fonds communs de placement: frais, règles et exemples

Droits d’entrée des fonds communs de placement

Formule de taux de rendement interne modifiée | guide pratique | Finelo

Le taux de rendement interne modifié (MIRR) est une version du TRI qui traite le financement et le réinvestissement séparément: il convertit les flux de trésorerie négatifs à un taux de financement et les flux de trésorerie positifs en une valeur terminale à un taux de réinvestissement, puis trouve le taux unique qui relie ces valeurs tout au long de la durée de vie du projet.

Formule de taux de rendement interne modifiée: formule, exemples et interprétation

Formule de taux de rendement interne modifiée

Prix de référence par rapport au dernier prix | différences clés | Finelo

Le dernier prix est le prix de la transaction la plus récente sur un marché. Un prix de référence est une valeur de référence définie par le lieu et utilisée pour des fonctions telles que les profits et pertes non réalisés, la marge de maintenance ou la liquidation.

Prix de référence par rapport au dernier prix: différences, usages et limites

Prix de référence par rapport au dernier prix

Le trading sur marge expliqué | concept, usages et risques | Finelo

Le trading sur marge consiste à emprunter de l’argent à votre courtier pour acheter plus de titres que ce que votre propre argent pourrait couvrir, en utilisant les investissements de votre compte comme garantie.

Le trading sur marge expliqué: concept, usages et risques

Le trading sur marge expliqué

Frais Maker vs Taker | différences, usages et limites | Finelo

Un ordre maker ajoute de la liquidité affichée ou non en s'appuyant sur un carnet d'ordres. Un ordre preneur supprime la liquidité en s’exécutant contre un ordre restant.

Frais Maker vs Taker: différences, usages et limites

Frais Maker vs Taker

Liquidity Sweep Trading | concept, usages et risques | Finelo

Un balayage de liquidité est un mouvement brusque de prix à travers un niveau évident, un swing haut ou bas récent, qui déclenche le groupe de stop-loss et d'ordres en attente situés juste au-delà de ce niveau, puis s'inverse.

Liquidity Sweep Trading: concept, usages et risques

Balayage de liquidité

Liquidité dans le trading | concept, usages et risques | Finelo

La liquidité dans le trading correspond à la facilité avec laquelle un actif peut être acheté ou vendu rapidement sans modifier significativement son prix.

Liquidité dans le trading: concept, usages et risques

Liquidité dans le trading

Règle de limitation à la hausse et à la baisse | règles et risques | Finelo

La règle Limit Up–Limit Down (LULD) empêche les transactions en dehors des bandes de prix définies par la bourse et impose de courtes pauses ou restrictions lorsqu'une action dépasse ces bandes, réduisant ainsi les mouvements de prix désordonnés.

Règle de limitation à la hausse et à la baisse: règles, exemples et risques

Règle de limitation à la hausse et à la baisse

Effet de levier dans le trading | concept, usages et risques | Finelo

L'effet de levier dans le trading signifie contrôler une position supérieure à l'argent que vous avez investi.

Effet de levier dans le trading: concept, usages et risques

Effet de levier dans le trading

Données de marché de niveau 2 et de niveau 3 | différences clés | Finelo

Le niveau 2 fait généralement référence à des informations détaillées sur le marché montrant plusieurs niveaux d'offre et d'offre.

Données de marché de niveau 2 et de niveau 3: différences, usages et limites

Données de marché de niveau 2 et de niveau 3

Données de marché de niveau 2 gratuites | usages et risques | Finelo

Réponse courte (directe): les données de marché de niveau 2 – une vue du carnet d'ordres montrant plusieurs niveaux de prix acheteur et vendeur – peuvent parfois être consultées sans frais supplémentaires via des plateformes de courtage, des comptes de démonstration/éducatifs ou des outils groupés; cependant, les flux d’échange complets sont souvent gérés par des abonnements payants ou des frais d’échange.

Données de marché de niveau 2 gratuites: concept, usages et risques

Données de marché de niveau 2 gratuites

Rang IV par rapport au IV percentile | différences clés | Finelo

(Voir « Critères de décision » et « Quand choisir chaque option » pour savoir comment ces différences affectent la stratégie.)

Rang IV par rapport au IV percentile: différences, usages et limites

Rang IV par rapport au IV percentile

Formule de valeur intrinsèque pour les options | guide pratique | Finelo

La valeur intrinsèque d'une option est la partie de son prix qui reflète le bénéfice d'exercice immédiat: pour un call, max(0, prix sous-jacent − strike); pour un put, max(0, strike − prix sous-jacent) — c'est le montant qu'une option est « dans la monnaie » et jamais négatif Groupe CME.

Formule de valeur intrinsèque pour les options: formule, exemples et interprétation

Formule de valeur intrinsèque pour les options

Structure des termes de la volatilité implicite | guide pratique | Finelo

La structure des termes de la volatilité implicite (IV) représente la volatilité implicite au fil des expirations des options.

Structure des termes de la volatilité implicite: concept, usages et risques

Structure des termes de la volatilité implicite

Concepts de trading ICT | concept, usages et risques | Finelo

ICT signifie Inner Circle Trader, la marque et le pseudonyme de Michael J. Huddleston, commerçant et éducateur américain.

Concepts de trading ICT: concept, usages et risques

Concepts de trading ICT

Comment confirmer une cassure de figure chartiste | guide pratique | Finelo

Une cassure du modèle graphique se produit lorsque le prix dépasse un support, une résistance, une ligne de tendance ou un décolleté défini.

Blog Finelo

Introduction au trading

Parcourir par catégorie

AI Trading

Chart Analysis

Éducation financière

Investissement

Actualités

Trading